Banksy s'est imposé comme l'un des artistes contemporains les plus célèbres au monde. Son style, immédiatement identifiable tant dans les rues de Londres qu'à travers le globe, captive le public depuis l'apparition de ses premières fresques murales au début des années 1990.
L'identité de Banksy demeure mystérieuse, ce qui renforce l'attrait de ses œuvres auprès des collectionneurs. De fait, les estampes de l'artiste figurent parmi les investissements les plus lucratifs du marché.
Au cours des cinq dernières années, le marché des estampes de Banksy a connu une progression fulgurante, incitant de nombreux investisseurs à acquérir des pièces afin de diversifier leurs actifs.
Toutefois, comment une œuvre de Banksy se positionne-t-elle en tant qu'investissement par rapport à des actifs plus traditionnels tels que les actions ou l'or, ou à des alternatives comme le vin fin et le Bitcoin ?
La performance des estampes de Banksy face à l'or, au Bitcoin et aux actions
Face à l'intérêt soutenu pour les œuvres de Banksy, nous avons comparé le prix moyen des estampes de l'artiste vendues avec les huit actifs suivants :
- FTSE 100
- Dow Jones
- Or (dollars par once)
- Pétrole brut Brent (dollars par baril)
- Bitcoin (1 BTC)
- Knight Frank Collectible Watches Index
- Liv-ex Fine Wine 100
- Knight Frank Rare Whisky Index
Ci-dessous : tableau présentant les rendements à 1 an et à 10 ans.
Nos recherches révèlent que, à l'exception du Bitcoin, les estampes de Banksy ont enregistré le rendement annuel le plus élevé ainsi que la meilleure performance sur une période d'une décennie. Le prix de vente annuel moyen des estampes de Banksy s'élevait à 64 794 livres sterling en juin 2021, soit une augmentation de 115 % par rapport au prix moyen de l'année précédente.
Depuis 2011 – date à laquelle les collectionneurs pouvaient acquérir une estampe de Banksy pour une moyenne de seulement 9 024 livres sterling – le prix a bondi de 618 % en juin 2021. Cela suggère que les investisseurs de la première heure sur le marché du street art pourraient aujourd'hui réaliser des profits substantiels grâce à leurs estampes.
La pandémie a provoqué une brève fluctuation sur le marché de Banksy, lorsque les galeries d'art et les maisons de ventes aux enchères ont été fermées durant le premier confinement. Les prix ont chuté en avril et mai 2020, mais ils se sont redressés depuis.
« Le marché de l'art s'est fortement rétabli et a regagné tout le terrain perdu l'année dernière pendant la pandémie. Les goûts se sont élargis – sans doute parce que les gens sont restés davantage chez eux, à contempler leurs murs ! – et la demande pour le street art a augmenté. Les gens souhaitent ressentir un peu plus de gaieté », explique Andrew Shirley, éditeur du Knight Frank Luxury Investment Index, qui analyse des actifs tels que l'art, le whisky et les montres.
« Il est peut-être trop tôt pour comparer Banksy à Monet, mais il s'agit indéniablement d'un artiste blue chip. Sa réputation est désormais solidement établie. »
L'actif ayant connu la plus forte progression entre juin 2020 et juin 2021, et sur la dernière décennie, ne surprendra guère les investisseurs. Le Bitcoin a connu une année exceptionnelle, avec une hausse de 283 %. Il y a dix ans, un Bitcoin valait 13 dollars. En juin 2021, l'achat d'une unité nécessitait 35 026 dollars.
L'ascension fulgurante de la cryptomonnaie a été alimentée par l'intérêt des entreprises technologiques et des investisseurs. Nombre d'entre eux se sont tournés vers cet actif lorsque les marchés boursiers ont chuté brutalement au printemps 2020. Toutefois, la valeur du Bitcoin est notoirement volatile ; en avril 2021, le prix atteignait encore 63 000 dollars.
Qu'en est-il de l'or ? Le métal jaune a également bien performé au printemps dernier, alors que les investisseurs fuyaient le repli des marchés boursiers pour se réfugier vers une valeur refuge. Cependant, dès l'été 2020, à mesure que les mesures de confinement s'assouplissaient, le prix a commencé à refluer. De juin 2020 à juin 2021, l'or a en réalité reculé de 3 %. En juin 2021, sur une période de 10 ans, il affichait une hausse de 18 %.
Le FTSE 100 a enregistré le même rendement sur 10 ans que l'or (18 %). En juin 2021, sur une période de 12 mois, il avait progressé de 14 %.
Toutefois, le Dow Jones a généré des rendements bien supérieurs. Les investisseurs sur le marché américain ont profité d'un rendement annuel de 34 % en juin 2021, et d'un rendement de 178 % sur 10 ans.
Il convient de souligner que les marchés boursiers génèrent des revenus sous forme de dividendes. Par conséquent, les chiffres reflètent uniquement la croissance des marchés, mais les investisseurs auraient également perçu des dividendes. À l'inverse, des actifs comme l'art et l'or ne produisent aucun revenu.
En juin 2021, les seuls actifs ayant surpassé le Dow Jones au cours des 10 dernières années étaient les estampes de Banksy, le Bitcoin et le whisky.
Performance des estampes de Banksy face aux actifs de luxe
Si le prix du whisky rare, tel que mesuré par le Knight Frank Rare Whisky Index, a reculé de 4 % sur un an, il affichait une progression de 483 % sur dix ans en juin 2021. Cela en fait la troisième classe d'actifs la plus performante sur une décennie depuis 2011, derrière le Bitcoin et Banksy.
La flambée des prix du whisky s'explique en grande partie par la demande en provenance de Chine, les investisseurs en vins cherchant à diversifier leurs collections.
Le vin, quant à lui, a connu des fortunes diverses : nos recherches révèlent que l'indice Liv-ex Fine Wine 100 a progressé de 13 % en 2021, tout en enregistrant une perte de 7 % sur la décennie écoulée depuis 2011.
Rupert Millar, rédacteur en chef chez Liv-ex, souligne que le marché du vin a souffert de la pandémie de Covid, du Brexit et des troubles politiques à Hong Kong.
« Pourtant, de manière assez inattendue, le marché a rapidement retrouvé son élan et progresse régulièrement depuis mai 2020 », note-t-il. « Avec la fermeture des restaurants et des bars, l'impossibilité de partir en vacances et les généreux plans de relance injectant des liquidités dans l'économie, les particuliers se sont retrouvés avec un surplus d'argent qu'ils ont consacré à des produits de luxe, tels que les grands vins. »
Le marché de l'horlogerie a enregistré une croissance annuelle de 5 % en 2021, avec un rendement appréciable de 87 % sur dix ans. Les garde-temps de collection ont été portés par la demande pour les modèles Rolex, ainsi que pour les modèles rares de Cartier.
Banksy contre le marché de l'art
Alors, quelle a été la performance de Banksy par rapport au marché de l'art dans son ensemble ? Selon l'indice du marché de l'art de Knight Frank, élaboré par Art Market Research, le marché de l'art a reculé de 2 % sur une année en 2021. À titre de comparaison, la valeur des estampes de Banksy a bondi de 115 %.
Sur une décennie, le marché de l'art a progressé de 71 %, mais là encore, Banksy a largement surperformé, enregistrant un rendement de 618 %. Il est évident que Banksy constitue l'un des segments les plus lucratifs du marché de l'art.
Comme mentionné, la pandémie a eu un impact. L'indice Art Market Research All Art, qui suit la valeur en salle des ventes des œuvres des 10 000 plus grands artistes mondiaux, a chuté ou est resté stable pendant 11 mois consécutifs après avoir atteint un pic en avril 2020.
Cependant, entre avril et juillet 2021, une grande partie du terrain perdu a été rattrapée. Rien qu'au mois de mai, 2,9 milliards de dollars d'œuvres ont été adjugés à travers le monde, selon Knight Frank.
Comme en témoigne la croissance des prix des estampes de Banksy, le street art demeure populaire. Et Banksy continue d'établir des records de prix. En mars, « Game Changer » est devenue la peinture de Banksy la plus chère jamais vendue aux enchères, atteignant 16,8 millions de livres sterling chez Christie's à Londres. En octobre, « Love Is In The Bin » a ravi le titre de l'œuvre de Banksy la plus chère jamais vendue, atteignant 18,6 millions de livres sterling, quelques jours seulement après le quatrième anniversaire de sa destruction en direct lors d'une vente aux enchères.
Comment investir dans les œuvres de Banksy
Investir dans des œuvres d'art permet de diversifier votre portefeuille tout en agrémentant vos espaces de vie.
Vous pouvez acquérir des estampes de Banksy en ligne, dans des galeries d'art ou lors de ventes aux enchères. Assurez-vous que l'état de l'estampe est satisfaisant : examinez le recto et le verso afin de détecter d'éventuelles déchirures, taches ou pliures.
L'investissement artistique constitue un excellent moyen de diversifier un portefeuille. Les différentes classes d'actifs réagissent différemment selon les marchés (par exemple, lorsque les actions progressent, l'or tend à sous-performer, et inversement). Ainsi, l'art adoptera probablement un comportement distinct de celui de vos autres placements. Les actifs tangibles, tels que les œuvres d'art, peuvent également constituer une bonne protection contre l'inflation.
Les conseils d'investissement classiques s'appliquent également à l'art : effectuez vos recherches et ne mettez pas tous vos œufs dans le même panier. Cela signifie qu'il ne faut pas investir la totalité de votre capital dans une seule estampe de Banksy en comptant exclusivement sur celle-ci pour réaliser un profit.
« Beaucoup achètent des œuvres par passion, l'aspect investissement passant au second plan. Veillez à ne pas surexposer votre capital ; vous aurez besoin d'autres investissements mobilisables rapidement si vous avez besoin de liquidités. »
« L'avantage de l'investissement dans l'art est que vous pouvez en profiter. Contrairement au vin, que vous pourriez stocker dans un entrepôt sous douane sans jamais pouvoir le savourer », note Shirley.
Concernant la conservation d'une estampe de Banksy, il est tout à fait possible de l'accrocher et de l'admirer... à condition de respecter trois règles simples. Primo, évitez les pièces humides (salle de bain ou cuisine). Deuxio, la lumière peut avoir un effet dégradant (pensez à éteindre les lumières et à fermer les rideaux lorsque vous n'êtes pas dans la pièce où l'œuvre est exposée). Tertio, si vous souhaitez l'encadrer, consultez un expert au préalable (certains cadres peuvent endommager l'estampe).
Si nos recherches vous ont incité à explorer l'investissement dans les estampes de Banksy, ou si vous possédez votre propre exemplaire et souhaitez connaître sa valeur sur le marché actuel, demandez une estimation dès aujourd'hui.
