Ingrid Bergman With Hat (F. & S. II.315) © Andy Warhol 1983
Intéressé par l'achat ou la vente de
œuvre ?
Market Reports
L'art est depuis longtemps considéré comme une classe d'actifs alternative de valeur, tant sur le plan émotionnel que financier. Si le marché primaire de l'art a connu des difficultés suite aux facteurs économiques mondiaux, le marché secondaire a fait preuve d'une résilience remarquable et continue d'évoluer. Dans cet article, nous examinerons de plus près les différentes façons d'investir dans l'art en 2025 et au-delà, ainsi que les avantages et les risques qui y sont associés.
D'après le Rapport 2025 sur le marché mondial de l'art Art Basel & UBS, la valeur globale du marché a connu un ajustement en 2024. Cependant, cela a été largement influencé par un ralentissement du segment le plus élevé du marché et par une diminution de l'offre de lots majeurs proposés aux enchères, qui ne représentent qu'une petite fraction du marché mondial de l'art. Fait essentiel, le volume des transactions est resté élevé, tiré par une croissance notable des segments de prix inférieurs. Le marché sous les 5 000 $, par exemple, a progressé de 7 % en valeur et de 13 % en nombre de lots vendus. Le segment le plus large des ventes, celui des transactions inférieures à 50 000 $, a enregistré une augmentation de 8 % des transactions.
Un changement marquant en 2024 a été la forte demande pour les ventes privées, qui ont bondi de 14 % en glissement annuel pour atteindre 4,4 milliards de dollars, compensant ainsi partiellement les baisses des ventes aux enchères publiques. Cela souligne une tendance plus large où une grande partie de l'activité et de la liquidité du marché se produit loin des projecteurs traditionnels des maisons de ventes, et de plus en plus sur les plateformes numériques. La demande pour les artistes blue chip, les estampes et éditions, ainsi que pour les nouveaux talents reste solide, les estampes et multiples représentant désormais 24 % des actifs détenus par les collectionneurs fortunés.
Au milieu du grand transfert de richesse et des changements dans le paysage économique mondial, nous assistons à un tournant sur le marché de l'art. Avec une transparence accrue, de nouveaux modèles d'investissement tels que la propriété fractionnée, et des aperçus du marché pilotés par l'IA, 2025 présente à la fois des défis et des opportunités pour ceux qui souhaitent investir dans l'art. L'algorithme de MyArtBroker, par exemple, joue un rôle fondamental dans l'établissement des valorisations et la fourniture d'informations basées sur les données. Nos services d'Estimation Instantanée et d'Expertise donnent aux collectionneurs les informations essentielles nécessaires pour prendre des décisions éclairées dans ce marché dynamique.
L'art est-il un bon investissement ?
Q : Qu'est-ce qu'une classe d'actifs alternatifs et comment l'art s'inscrit-il dans cette catégorie ?
R : Un actif alternatif échappe aux catégories traditionnelles comme les actions, les obligations ou les liquidités. Ces actifs séduisent en tant qu'investissement complémentaire aux précédents, car ils peuvent renforcer et diversifier les portefeuilles traditionnels en recherchant des rendements indépendants des marchés actions et obligataires. L'art est classé comme actif alternatif parce que son marché n'est pas corrélé aux autres actifs.
Pour en savoir plus sur la notion d'estampes en tant qu'actif d'investissement, regardez notre table ronde : Les estampes dans un portefeuille.
Image © Christie's / Christie's Londres 1987 - vente record des « Tournesols » de Van Gogh pour 22,5 millions de livres sterlingPourtant, contrairement à l'idée reçue, il existe de nombreuses façons d'investir dans l'art sans devoir débourser près de 40 millions de dollars pour une peinture de Sunflowers de Van Gogh aux enchères. Investir dans l'art est aujourd'hui plus accessible que jamais, avec des options adaptées à tous les budgets, du plus modeste à l'illimité. De plus, les nouvelles initiatives d'investissement artistique qui s'appuient sur les progrès technologiques attirent un groupe d'amateurs d'art plus jeune et plus diversifié, désireux d'essayer quelque chose d'innovant et d'enthousiasmant.
Cependant, il est essentiel de se souvenir que l'investissement dans l'art comporte des risques, comme tout autre placement. Avant de prendre toute mesure pour investir dans l'art, il est crucial de prendre en compte votre budget, vos objectifs, vos goûts artistiques et votre tolérance au risque. Il est également conseillé de solliciter l'avis d'experts, car le marché de l'art exige un certain niveau de connaissance pour naviguer correctement dans ses complexités et évaluer la juste valeur marchande des œuvres. La plupart des placements entraînent des implications fiscales qui sont toujours mieux clarifiées à l'avance ; pour en savoir plus à ce sujet, consultez notre guide sur l'investissement artistique, la fiscalité, les successions et les retraites.
Malgré ces risques, nous pouvons nous réjouir du fait que le marché de l'art ait gagné en transparence ces dernières années, grâce au passage aux plateformes en ligne, à l'attrait des avancées technologiques de la blockchain, ainsi qu'à l'émergence d'un public démographiquement plus varié.
Comment investir dans l'art : stratégies clés
1. Propriété à 100 % d'une œuvre d'art
C'est la méthode d'investissement la plus traditionnelle dans l'art : un particulier ou une organisation achète une œuvre et en devient le seul propriétaire. Cela peut se faire en achetant des œuvres sur le marché primaire ou secondaire, par le biais d'une maison de ventes aux enchères, ou en privé, par l'intermédiaire d'un particulier, d'un marchand, d'une société de courtage ou d'une galerie. Il existe des avantages et inconvénients aux ventes aux enchères et aux ventes privées. Divers médiums artistiques peuvent être acquis, chacun avec ses propres points de prix et rendements potentiels, leur valeur étant déterminée par l'artiste, la qualité, la rareté, ainsi que les ventes sur les marchés primaire et secondaire.
Acheter sur le marché primaire ou secondaire
En plus de décider quelles œuvres vous souhaitez acquérir, un élément important à considérer est l'endroit où les acheter : le marché primaire ou le marché secondaire. Le marché primaire propose des œuvres directement des artistes aux acheteurs, souvent via une galerie représentative, tandis que le marché secondaire implique l'achat et la vente d'œuvres qui ont déjà été vendues.
Tant que vous achetez des œuvres par l'intermédiaire d'un marchand, d'une galerie ou d'une maison de ventes aux enchères réputée, il est généralement admis que l'achat d'œuvres sur le marché secondaire présente moins de risques financiers si votre objectif est d'obtenir un rendement net. En effet, les ventes précédentes auront permis d'établir une valeur pour l'œuvre, ce qui rend votre investissement probablement plus prévisible. Connaître l'historique de vente d'une œuvre aide à prendre des décisions éclairées sur sa trajectoire lors de l'achat. Il est relativement simple de rechercher l'historique de vente d'une œuvre si elle a été vendue aux enchères ; les informations sur les ventes privées sont plus difficiles à obtenir.
MyArtBroker est à la pointe de cette transparence essentielle. Notre algorithme MyArtBroker, basé sur les données, analyse un vaste historique des ventes passées pour établir des références d'évaluation des œuvres, même pour celles ayant des historiques de ventes limités. Cet engagement envers la transparence des données garantit que les collectionneurs sont bien outillés pour naviguer dans les complexités du marché de l'art et sécuriser des acquisitions de valeur.
La confiance est essentielle : qu'il s'agisse d'une galerie, d'une maison de ventes aux enchères ou d'un courtier en ligne, les acheteurs ont besoin d'experts sur lesquels ils peuvent compter.
À qui s'adresse la propriété à 100 % ?
Dans l'article de Bloomberg, tiré de leur série hypothétique « Où investir 1 million de dollars », Robert Arnnott, cofondateur de Research Affiliates, défendant l'art comme une précieuse valeur refuge, a déclaré : « Avec une modeste part de votre million de dollars, vous pouvez constituer un très bon portefeuille d'estampes en édition limitée à des prix à cinq chiffres, et elles sont amusantes et fascinantes à regarder. » Cependant, la collection d'œuvres d'art n'est pas réservée aux UHNWI, car les estampes et les multiples à prix abordables constituent un segment rentable du marché. Il s'agit également d'un marché comparable, ce qui signifie que les œuvres présentent des points de prix comparables à ceux des autres œuvres de la même série.
Grâce au statut de nombreux artistes blue-chip en tant que graveurs accomplis, posséder une œuvre originale peut se faire avec un budget plus modeste. L'art moderne, d'après-guerre et contemporain représentent aujourd'hui les genres les plus rentables et les plus stables du marché de l'art, représentant une part combinée de 77 % du marché mondial des enchères d'art contemporain en 2021 (selon le rapport sur le marché de l'art 2022 d'Art Basel avec UBS).
Sur les marchés de l'art moderne, du Pop américain, de l'art d'après-guerre et contemporain et de l'art Urbain Contemporain, bon nombre des marchés les mieux établis appartiennent à des artistes tels que Andy Warhol, Keith Haring, Damien Hirst, Banksy et David Hockney. Par chance, tous ces artistes ont produit ou produisent des estampes de leurs œuvres, créant d'excellentes opportunités d'investir dans des estampes et des multiples d'artistes blue-chip — des œuvres affichant des rendements stables éprouvés, considérées comme des investissements comparativement moins risqués. Chez MyArtBroker, nous suivons de près le marché des estampes ; consultez notre Rapport sur le marché des estampes sur 5 ans pour en savoir plus.
Parcourez les estampes modernes et contemporaines à vendre, et explorez l'offre ainsi que les taux de croissance de la demande pour les œuvres sur notre TradingFloor.
Au cours des dernières années, nous avons assisté à l'essor de nombreuses maisons de ventes aux enchères proposant des solutions de financement artistique : utiliser votre collection d'art existante comme garantie pour un prêt peut dégager des liquidités de vos actifs. Le fait est que l'art contemporain est un actif illiquide : les œuvres ont tendance à prendre de la valeur avec le temps, et trouver un acheteur peut prendre beaucoup de temps. Ces opportunités de prêt peuvent être utilisées pour financer de nouveaux investissements dans l'art, sans avoir à vendre l'œuvre immédiatement. Vous pouvez en apprendre davantage sur le financement artistique ici.
2. Art numérique
Strictement parlant, l'art numérique n'est qu'un autre médium artistique qui peut être possédé intégralement, investi via un fonds, ou possédé partiellement. Mais étant donné la nouveauté du marché de l'art numérique et des NFT (jetons non fongibles), il n'est pas encore comparable au marché de l'art traditionnel, d'un point de vue investissement. Les raisons sont doubles : le marché est plus volatile, et les NFT ne peuvent être achetés qu'avec une cryptomonnaie (comme le Bitcoin, l'Ethereum ou le Tether). Ce dernier point signifie que votre transaction et votre nouvelle œuvre numérique seront soumises à la valeur de ces monnaies, par-dessus tout autre facteur.
Les maisons de ventes aux enchères ont progressivement adopté cet « engouement », Sotheby's et Christie's autorisant les paiements en cryptomonnaies sur certaines ventes depuis début 2021. Christie's a d'ailleurs proposé la toute première œuvre d'art purement numérique lors d'une vente majeure en mars 2021 – la vente d'un NFT de Beeple pour 69 millions de dollars. Investir dans l'art numérique suit une procédure similaire à celle de l'art traditionnel : les œuvres numériques peuvent être achetées, via une marketplace ou une vente aux enchères, et possédées à titre privé tout comme les œuvres classiques, avec l'avantage supplémentaire d'être beaucoup plus faciles à transporter et à stocker. La plupart des NFT sont généralement achetés et vendus sur des plateformes en ligne comme Opensea ou Nifty Gateway.
En dehors des NFT, Christie's prévoit d'organiser sa première vente aux enchères d'art créé par intelligence artificielle (IA) en 2025, proposant une gamme d'œuvres créées ou améliorées grâce à des outils d'IA. Bien que cette vente ait suscité une vive réaction négative de la part d'artistes préoccupés par les problèmes de licences de droits d'auteur entourant les images générées par l'IA, cette vacation dédiée témoigne de l'émergence d'un nouveau segment de marché qui est susceptible de prendre de l'ampleur à mesure que l'IA s'immisce davantage dans le monde de l'art.
Everydays — The First 5000 Days © Beeple 2021Les NFT sont passionnants non seulement par leur côté novateur, mais aussi parce qu'ils offrent un moyen plus sécurisé d'authentifier la paternité et la propriété d'une œuvre d'art. Toutefois, cette authentification de la paternité n'est pas infaillible. La capacité de tiers à créer effectivement un NFT à partir de l'art d'autrui a déjà provoqué des controverses – pensez par exemple au cas de l'œuvre de Banksy brûlée transformée en NFT. Cela dit, au mieux, le simple fait de télécharger un jpeg de l'art de quelqu'un d'autre et de le frapper comme son propre NFT rapportera rarement beaucoup d'argent dans la grande majorité des cas.
Peut-être qu'un jour, les NFT seront même plus liquides que l'art traditionnel, du fait de l'absence des aspects logistiques liés aux ventes traditionnelles. Pour l'instant cependant, ils sont sans doute moins liquides que l'art traditionnel, car le marché est plus spécialisé et trouver un acheteur est plus difficile. De plus, les NFT sont encore récents, ce qui signifie qu'ils sont soumis à un degré élevé de volatilité du marché. Par exemple, les prix du Bitcoin et de l'Ethereum – deux des cryptomonnaies les plus populaires – sont connus pour fluctuer rapidement, notamment lors de l'« Hiver crypto » de 2022. Cette volatilité peut rendre difficile la prévision de la valeur future d'un NFT. En outre, bien que le marché ait progressé au cours des cinq dernières années, il reste relativement petit par rapport à d'autres segments du marché de l'art. Non seulement cela signifie qu'un petit nombre de personnes peut avoir un impact important sur le prix d'un NFT, mais vous pourriez aussi avoir du mal à trouver un acheteur si vous devez vendre votre NFT rapidement.
À qui s'adresse la propriété d'art numérique ?
L'art numérique est un investissement adapté aux personnes aventureuses, ayant une forte tolérance au risque financier et intéressées par l'exploration du potentiel du marché croissant de l'art numérique.
Pour en savoir plus sur l'investissement dans les NFT, consultez notre Guide de démarrage pour l'investissement en NFT, ou notre article, Les avantages et les risques de l'investissement en NFT.
3. Fonds d'investissement artistique
Tout comme les fonds d'actions, les fonds d'art sont des investissements collectifs où plusieurs investisseurs se partagent les rendements d'un portefeuille soigneusement sélectionné. La différence fondamentale, comme son nom l'indique, est que les gestionnaires de fonds investissent dans des œuvres d'art pour le compte des clients. Les fonds d'art sont un excellent moyen pour les investisseurs de se lancer dans l'art et de diversifier leurs portefeuilles, sans avoir à se soucier des coûts d'entretien et d'assurance liés à la possession directe d'œuvres.
En fonction du montant minimum d'investissement fixé par le fonds spécifique, les fonds d'art peuvent séduire les investisseurs disposant d'un budget plus modeste, avec des points d'entrée inférieurs à ceux de la propriété à 100 %. De plus, contrairement à la propriété où un investisseur n'a peut-être les moyens que d'acheter une ou deux œuvres, investir dans un fonds d'art permet de répartir les risques en investissant dans de nombreuses œuvres différentes.
Selon Deloitte et ArtTactic, 90 % des 435 parties prenantes du secteur de l'art et de la finance interrogées en 2023 estimaient que l'art et les objets de collection devraient faire partie d'un portefeuille d'investissement, contre 53 % en 2014. Dans leur dernier rapport, ils ont ajouté que « la conversation est passée de la question de savoir si l'art devait faire partie d'une offre de gestion de patrimoine à celle de la manière de le mettre en œuvre efficacement. »
À Qui S'adressent les Fonds d'Investissement Artistique ?
Ils sont parfaits pour tous ceux qui s'intéressent à l'art et souhaitent développer l'expertise artistique requise dans ce domaine. Ils conviennent moins aux collectionneurs qui aimeraient profiter de leurs œuvres en personne.
4. Fractions d'actions
À l'instar des fonds d'investissement dans l'art, les parts fractionnées sont une nouveauté sur la scène artistique. Elles offrent aux investisseurs potentiels la possibilité d'acquérir une quote-part dans une ou plusieurs œuvres individuelles. Ce type d'investissement suscite un intérêt croissant grâce à la technologie blockchain, qui permet aux sociétés de fractionnement, telles que Particle, de créer des NFT correspondant à la participation physique de l'investisseur dans l'œuvre. Cependant, les parts fractionnées ne sont pas toujours gérées via la blockchain ; d'autres sociétés proposent un reçu plus traditionnel pour votre participation financière.
À Qui S'adressent Les Parts Fractionnées ?
Idéales pour ceux qui recherchent une alternative à la propriété privée traditionnelle, et populaires auprès d'un public plus jeune, la propriété fractionnée séduit par l'opportunité de détenir une partie d'un chef-d'œuvre qui serait autrement hors de portée. Toutefois, il convient d'aborder ces investissements avec prudence. Outre le fait que vous avez un contrôle limité sur le moment où l'œuvre sera vendue, la valeur des parts fractionnées est susceptible de fluctuer considérablement, car ce secteur de l'investissement artistique demeure relativement nouveau et de petite taille. De plus, les rendements annoncés par les sociétés peuvent être biaisés pour paraître plus attrayants que la réalité, sans compter les frais assez élevés exigés.
En conclusion, il existe de nombreuses façons d'investir dans l'art, de la propriété traditionnelle aux œuvres numériques et aux parts fractionnées. Chaque méthode présente ses propres avantages et inconvénients, et il appartient à chaque investisseur de déterminer celle qui lui convient le mieux. Investir dans l'art demande de la recherche, des connaissances et de la patience. La valeur des œuvres pouvant fluctuer, comme pour tout investissement, il est essentiel de solliciter l'avis d'experts avant de prendre toute décision.
Bien que le marché offre davantage de points d'entrée et une plus grande accessibilité, la réussite d'un investissement artistique repose toujours sur une combinaison de recherches approfondies, de patience et, surtout, de conseils d'experts. Comprendre la trajectoire d'un artiste, les données historiques de ventes et les motifs clés est primordial pour prendre des décisions éclairées. Le marché de l'art est dynamique et en constante évolution, ce qui rend les éclairages d'experts inestimables pour naviguer dans ses complexités et identifier les véritables opportunités.
Dans ce paysage de plus en plus axé sur les données, des plateformes comme MyArtBroker jouent un rôle essentiel. L'algorithme de MyArtBroker, associé à nos services d'évaluations, fournit aux investisseurs les analyses basées sur les données et les expertises professionnelles nécessaires pour gérer les risques et prendre des décisions stratégiques d'acquisition et de vente. Nos courtiers spécialistes sont toujours ravis de répondre à toutes vos questions concernant l'achat ou la vente d'œuvres et peuvent proposer une estimation gratuite. Il vous suffit de nous contacter ici.